O autorze (11)

Podziękowania (13)

Wprowadzenie (15)

• Dlaczego warto przeczytać tę książkę (15)
• Konwencje zastosowane w książce (16)
• Czego nie czytać? (17)
• Naiwne założenia (17)
• Jak podzielona jest książka? (18)
• Część I: Giełda papierów wartościowych od A do Z (18)
• Część II: Jak działa giełda papierów wartościowych? (18)
• Część III: Rozpoznanie terenu - bez tego ani rusz (18)
• Część IV: Jak rozpocząć inwestowanie na giełdzie papierów wartościowych? (19)
• Część V: Zaawansowane narzędzia analityczne (19)
• Część VI: Dekalogi (19)
• Ikony wykorzystane w książce (20)
• Co dalej? (20)

CZĘŚĆ I: GIEŁDA PAPIERÓW WARTOŚCIOWYCH OD A DO Z (21)

Rozdział 1: Giełda papierów wartościowych - co to takiego? (23)

• Giełda a zwykłe targowisko (24)
• Giełda jako pośrednik (25)
• Po co istnieje giełda? (26)
• Czym handluje się na giełdzie? (28)
• Kto handluje na giełdzie? (28)
• Giełda Papierów Wartościowych (GPW) (28)
• NewConnect - rynek trochę mniejszy niż GPW (29)
• Obligacje mają w końcu własny rynek (30)
• Giełdowy "anioł stróż" (31)
• "Jak zatem zacząć inwestować?" (32)

Rozdział 2: Najważniejszy element giełdowej układanki - Ty (33)

• Dlaczego interesujesz się giełdą papierów wartościowych? (34)
• Giełda nie jest magicznym pudełkiem (35)
• Każdy może zarobić pieniądze na giełdzie (35)
• Ty stanowisz największe ryzyko dla swoich inwestycji (36)
• Zalety i wady inwestowania na giełdzie (39)
• Najlepsze miejsce i czas na inwestycje - tu i teraz (41)
• Twój największy wróg - emocje (42)
• Mieć rację vs. zarabiać pieniądze (43)
• Nieomylność i przyznawanie się do błędów (45)
• Czy wciąż chcesz zarabiać pieniądze na giełdzie papierów wartościowych? (46)

Rozdział 3: Dwa najważniejsze sposoby zarabiania pieniędzy na giełdzie papierów wartościowych (47)

• Spekulant nie jest inwestorem (50)
• Inwestor nie lubi handlować (52)
• Spekulant lubi szybkie zyski (54)
• Inwestor lubi pewne zyski (55)
• Spekulacja jest szybka (56)
• Inwestowanie jest stabilne (56)
• Przepływ pieniężny to podstawa (57)
• Zyski kapitałowe traktuj jako bonus, chyba że... (chcesz zostać traderem na pełny etat) (58)
• Zdecyduj już teraz - handel czy inwestycje? (59)

Rozdział 4: Pamiętaj: nie ma zysku bez ryzyka (61)

• Unikanie ryzyka nie jest tym samym co zarządzanie nim (63)
• Ryzyko, które jesteś w stanie kontrolować (65)
• Ryzyko poza Twoją kontrolą (66)
• Najczęściej spotykane rodzaje ryzyka na giełdzie papierów wartościowych (67)
  • Ryzyko rynkowe (67)
  • Ryzyko walutowe (70)
  • Ryzyko stopy procentowej (72)
  • Ryzyko płynności (75)
• Ryzyko wpływające na działalność spółek giełdowych (77)
  • Ryzyko makroekonomiczne (78)
  • Ryzyko kredytowe (81)
  • Ryzyko operacyjne (83)
  • Ryzyko związane z czynnikiem ludzkim (83)

CZĘŚĆ II: JAK DZIAŁA GIEŁDA PAPIERÓW WARTOŚCIOWYCH? (87)

Rozdział 5: Skąd się biorą papiery wartościowe? (89)

• Czym jest papier wartościowy? (90)
• Spółka akcyjna - emitent akcji (93)
• Spółka potrzebuje pieniędzy, żeby się rozwijać (95)
• Oferty pierwotne i wtórne - czym one są? (96)
• Co się dzieje z pieniędzmi, za które objęto wyemitowane akcje? (98)
• Mam papier wartościowy... (100)
• Kupowanie papierów wartościowych nie jest tym samym co lokowanie pieniędzy na rachunku oszczędnościowym (101)
• Dwa rodzaje zysków (102)
  • Zyski związane z przedsiębiorstwem (102)
  • Zyski związane z kupnem papieru wartościowego (103)
• Połączmy te dwa rodzaje zysków (104)
• Kapitał początkowy - czy mam wystarczająco dużo pieniędzy, by kupować papiery wartościowe? (105)
• Czy mogę się utrzymać z inwestycji giełdowych? (106)

Rozdział 6: Akcje, obligacje i inne sposoby zarabiania pieniędzy (109)

• Jak zarabiać pieniądze na akcjach? (109)
• Akcje dają mnóstwo praw i korzyści, ale tylko jeśli... (114)
• Możesz stać się bankierem - kupując obligacje (117)
• Obligacje skarbowe nie są jedynym rodzajem obligacji (120)
• Najpopularniejszy mit giełdowy - akcje są bardziej ryzykowne niż obligacje (122)
• Możesz również zarabiać na indeksach giełdowych (129)
  • Kupowanie indeksu giełdowego (129)
• Papiery wartościowe przypominające lokaty bankowe (132)
• "Kupimy dla ciebie papiery wartościowe" (134)
• Zyskasz więcej, inwestując samodzielnie (135)

Rozdział 7: Jak handluje się na giełdzie i jak ustalane są ceny papierów wartościowych? (137)

• Zasiadamy przy stole transakcyjnym (138)
• Kiedyś oferty składano ustnie... (138)
• ...dziś głównie elektronicznie (139)
• Godziny handlu giełdowego (140)
• Fazy sesji giełdowej (140)
  • Przed otwarciem (140)
  • Otwarcie (141)
  • Notowania ciągłe (143)
  • Przed zamknięciem (143)
  • Zamknięcie (144)
  • Przed otwarciem (dogrywka) (144)
• Szybkość handlu giełdowego (144)
• Im więcej sprzedających i kupujących, tym lepiej (144)
• Skąd się biorą ceny papierów wartościowych? (146)
  • Notowania ciągłe (146)
  • Notowania jednolite (149)
• Indeksy giełdowe (150)
• Czemu ceny akcji się zmieniają? (153)
  • Popyt i podaż (154)
  • Informacje finansowe i ekonomiczne (154)
  • Psychologia (156)
• Wolumen a obrót (157)

Rozdział 8: "Niebezpieczne" instrumenty pochodne (159)

• Podstawowa różnica (159)
• Instrumenty pochodne istnieją już od dawna (161)
• Możesz się ubezpieczyć od straty giełdowej (162)
• Kontrakt terminowy - prosty sposób wyeliminowania ryzyka (163)
• Jeszcze lepszy sposób ubezpieczenia - opcje (171)
• Instrumentami pochodnymi też można spekulować (176)
• Zakłady bukmacherskie na giełdzie (180)
• Uważaj, bo możesz pójść z torbami (180)
• Lepiej nie rozpoczynać inwestowania od przygody z derywatami (181)

CZĘŚĆ III: ROZPOZNANIE TERENU - BEZ TEGO ANI RUSZ (183)

Rozdział 9: Obierz właściwy kierunek (185)

• Czy kupowanie papierów wartościowych jest loterią? (187)
• Lepiej nie polegać na szczęściu (188)
• Analiza techniczna vs. analiza fundamentalna (189)
• Niecodzienne strategie inwestycyjne (192)
• Bez udziwnień (193)
• Niepotrzebne komplikacje (193)
• Geniusz tkwi w prostocie (194)

Rozdział 10: Ustal strategię wejścia do inwestycji i wyjścia z niej (195)

• Moment kupna ma znaczenie (198)
• Strategia wyjścia (201)
• Monitoruj rynek (202)
• Wiadomości ze spółek giełdowych (203)
• Kiedy Twoja inwestycja przynosi straty... (204)

Rozdział 11: Uważaj, kogo słuchasz (207)

• "Bezinteresowni doradcy" (209)
• Najgorsze źródło informacji (210)
  • Kupiłem akcje, bo znajomy... (211)
  • Te akcje kupują wszyscy (211)
• Maklerzy i analitycy (214)
  • Po co doradzają? (215)
  • Co to jest rekomendacja inwestycyjna? (216)
  • Typy rekomendacji inwestycyjnych (218)
• Media (219)
• Własne źródła informacji (219)
  • Rzetelną informację musisz znaleźć sam (220)
  • Informacje ze spółek (220)
  • Sprawozdania finansowe (221)
  • Rekomendacje innych inwestorów (222)

Rozdział 12: Poznaj swoich rynkowych "przeciwników" (223)

• Inwestorzy tacy jak Ty (224)
  • Inwestor indywidualny nie jest bardzo wpływowy... (226)
  • ...ale ma dwie ważne zalety (226)
• Inwestorzy instytucjonalni (227)
  • Otwarte Fundusze Emerytalne - kiedyś bardzo znaczący gracze, dzisiaj już trochę mniej (230)
  • Fundusze inwestycyjne - czy inwestorzy indywidualni są mocniejsi w grupie? (232)
  • Domy maklerskie również mogą inwestować (235)
  • Banki - one również obracają instrumentami finansowymi (235)
  • Fundusze hedgingowe jako gracze krótkoterminowi (237)
  • Zakłady ubezpieczeniowe - inwestorzy dbający o interesy posiadaczy polis ubezpieczeniowych (239)
  • Firmy zarządzające aktywami - na nie również się natkniesz (240)
• Czy masz szansę w konfrontacji z potężnymi inwestorami instytucjonalnymi? (240)

Rozdział 13: Praktyka: wirtualne gry giełdowe (243)

• Wirtualne pieniądze uczą (243)
• Wirtualne straty nie bolą (244)
• Bezbolesna nauka (244)
• Jak działają gry giełdowe? (244)
• Podstawowa wada gier giełdowych (244)
• Jak inwestować wirtualnie? (245)
• Darmowe gry (249)
  • Turnieje giełdowe z nagrodami... (249)
  • ...niekoniecznie są warte poświęcanego im czasu (249)
• Wirtualne gry giełdowe - czy mają sens? (249)

CZĘŚĆ IV: JAK ROZPOCZĄĆ INWESTOWANIE NA GIEŁDZIE PAPIERÓW WARTOŚCIOWYCH? (251)

Rozdział 14: Stwórz swój własny portfel inwestycyjny (253)

• Jak mogę zainwestować x zł? (254)
• Cel inwestycji giełdowych (256)
• Tolerancja ryzyka (257)
• Horyzont inwestycyjny (260)
• Akcje czy obligacje? (262)
• Dywersyfikacja vs. dywersja (262)
• Inwestowanie skoncentrowane nie tylko dla odważnych (264)
• Nie kupuj niczego na siłę (265)

Rozdział 15: Wybór domu maklerskiego pierwszym krokiem do rozpoczęcia realnych inwestycji (267)

• Bez rachunku maklerskiego nie kupisz na giełdzie niczego (270)
• Możesz otworzyć rachunek maklerski tylko jako osoba pełnoletnia (271)
• Rachunek bankowy i rachunek inwestycyjny to nie to samo (271)
• Na co zwracać uwagę, wybierając dom maklerski? (273)
  • Początkujący inwestorzy zwracają uwagę na coś innego (274)
  • Poziom prowizji maklerskich nie jest najważniejszy dla doświadczonego inwestora (274)
  • Studenci - na giełdzie pojawia się ich coraz więcej (276)
• Gdzie szukać ofert domów maklerskich? (276)
• Internet - najważniejszy kanał dokonywania inwestycji w XXI wieku (277)
• Inwestycje zagraniczne bez wychodzenia z domu (277)
• Nie podoba Ci się Twój makler? Odejdź od niego (278)

Rozdział 16: Zlecenia giełdowe (279)

• Zlecenia giełdowe ułatwiają działanie (282)
• Zlecenia "po każdej cenie" (PKC) (283)
• Zlecenie z limitem ceny (284)
• Zlecenie z limitem ceny i z limitem aktywacji (286)
• Zlecenie stop-loss (288)
• Widełki (291)
• Data ważności zlecenia (292)
• Blokada instrumentów finansowych pod wykonanie zlecenia (293)
• "Wyślij zlecenie" i co dalej? (293)
  • Musisz stanąć w kolejce (293)
  • Kojarzenie kupujących i sprzedających (294)
• Anulowanie zleceń (296)

CZĘŚĆ V: ZAAWANSOWANE NARZĘDZIA ANALITYCZNE (299)

Rozdział 17: Analiza techniczna (301)

• Analiza techniczna - o co w niej chodzi? (301)
• Wykresy - nie ma się czego bać (304)
  • Wykresy liniowe (306)
  • Wykresy świecowe (306)
  • Wykresy słupkowe (308)
  • Skala logarytmiczna i liniowa (310)
• Trendy (311)
  • Rynek byka (311)
  • Rynek niedźwiedzia (313)
  • Trend boczny (313)
• Poziomy wsparcia i oporu (315)
• Formacje cenowe (317)
• Analiza wolumenu (321)
• Inne narzędzia analizy technicznej (324)

Rozdział 18: Analiza fundamentalna (327)

• Przypowieść o domu na skale (328)
• Jak kupować akcje dobrych spółek? (328)
• Sprawozdanie finansowe - powinieneś je rozumieć (328)
  • Sprawozdanie zarządu z działalności vs. sprawozdanie finansowe (332)
  • Bilans (334)
  • Rachunek zysków i strat (337)
  • Rachunek przepływów pieniężnych (340)
  • Noty objaśniające - czytaj je, jeśli chcesz zarabiać pieniądze (342)
• Jak rozpoznać dobrą spółkę? (343)
  • Branża (343)
  • Zarząd (345)
  • Finanse (346)
• Zalety analizy fundamentalnej (348)

CZĘŚĆ VI: DEKALOGI (349)

10 stron internetowych, które powinieneś znać (351)

• Giełda Papierów Wartościowych (351)
• Komisja Nadzoru Finansowego (KNF) (352)
• Izba Zarządzających Funduszami i Aktywami (IZFA) (352)
• Narodowy Bank Polski (NBP) (352)
• Ministerstwo Finansów (353)
• Blog Marka Mobiusa po polsku (353)
• Strony internetowe spółek giełdowych (353)
• Portale finansowe (354)
• Strony gazet i czasopism finansowych (354)
• Fora dyskusyjne (354)

10 przykazań inwestora (357)

• Bądź cierpliwy (357)
• Odrób swoje zadanie domowe (357)
• Nigdy nie podejmuj zbyt ryzykownych decyzji (358)
• Zdobywaj wiedzę z zakresu rachunkowości (358)
• Obserwuj swoje inwestycje (358)
• Reinwestuj zyski (359)
• Miej swoje zdanie (359)
• Nie słuchaj tzw. ekspertów finansowych (359)
• Ważne są inwestycje, a nie wszystko to, co dzieje się w ich otoczeniu (359)
• Poszerzaj swój "krąg kompetencji" (360)

10 przykazań spekulanta (361)

• Tnij straty (361)
• Pozwól zyskom rosnąć (361)
• Podążaj za trendem (362)
• Opracuj system gry (362)
• Konsekwentnie stosuj opracowany system gry (362)
• Panuj nad emocjami (362)
• Nie bój się przyznać do błędu (363)
• Naucz się zarabiać w każdych warunkach rynkowych (363)
• Zdobywaj nowe umiejętności (363)
• Rób sobie wolne (363)

Skorowidz (365)

• Titel: Giełda Papierów Wartościowych dla bystrzaków
• Autor: Tobiasz Maliński
• ISBN: 978-83-283-0763-6, 9788328307636
• Veröffentlichungsdatum: 2015-01-18
• Format: E-book
• Artikelkennung: gpwbys
• Verleger: Dla bystrzaków